上周末，整個(gè)信用卡市場(chǎng)突然間沸騰了！

面對(duì)突如其來(lái)的信用卡市場(chǎng)利率松綁，業(yè)內(nèi)人士紛紛解讀為花唄、白條將迎來(lái)銀行的“反擊”。

然而在筆者看來(lái)，這次最竊喜的莫過(guò)于信用卡套現(xiàn)市場(chǎng)了，在此期間，POS機(jī)銷(xiāo)量更有機(jī)會(huì)再次被引爆。

央行松綁信用卡市場(chǎng)利率

1月8日，一份央行《關(guān)于推進(jìn)信用卡透支利率市場(chǎng)化改革的通知》在業(yè)內(nèi)流傳開(kāi)來(lái)。

其中提到，“自2021年1月1日起，信用卡透支利率由發(fā)卡機(jī)構(gòu)與持卡人自主協(xié)商確定，取消信用卡透支利率上限和下限管理（即上限為日利率萬(wàn)分之五、下限為日利率萬(wàn)分之五的0.7倍）。

政策一出，立即引來(lái)了各大媒體的爭(zhēng)相報(bào)道，迅速點(diǎn)燃了市場(chǎng)的廣泛熱議。

據(jù)業(yè)內(nèi)相關(guān)人士表示，央行突發(fā)松綁信用卡市場(chǎng)利率，未來(lái)銀行信用卡將可能利用不同的利率策略來(lái)吸引客戶(hù)，花唄、白條等或?qū)⒂瓉?lái)銀行的“反擊”。

事實(shí)上，目前花唄日利率低至約萬(wàn)分之二，大部分貸款的日利率也都在萬(wàn)分之四左右或以下，和銀行信用卡普遍的透支利率日萬(wàn)分之五相比較，銀行信用卡幾乎毫無(wú)競(jìng)爭(zhēng)力可言。

在這一現(xiàn)狀之下，無(wú)論是“宇宙工行”，還是“零售之王招行”，統(tǒng)統(tǒng)都敵不過(guò)一個(gè)螞蟻。

截至2020年上半年，花唄促成的消費(fèi)信貸余額為17320億，而同期工行信用卡透支余額僅為6578億，招行信用卡貸款總額也僅有6710億。

很顯然，在信用卡市場(chǎng)利率諸多限制的時(shí)代，貸款成本更低的花唄們是最大的贏(yíng)家。

不過(guò)，在央行松綁之后，銀行信用卡的透支利率大概率會(huì)出現(xiàn)下行的趨勢(shì)，花唄等互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)信貸產(chǎn)品必然面臨反擊。

壓抑已久的市場(chǎng)

驀然回首，在那燈火闌珊處，信用卡市場(chǎng)已被壓抑許久。

就目前來(lái)看，雖然我國(guó)信用卡人均持卡量?jī)H為美國(guó)的七分之一，全國(guó)人均信用卡持卡量?jī)H有 0.55 張，遠(yuǎn)低于美國(guó)人均3.37張，看似未來(lái)提升前景廣闊，但在今天，我國(guó)信用卡的發(fā)卡量卻陷入了難以增加的瓶頸。

自2017年以來(lái)，我國(guó)信用卡發(fā)卡量的增速就表現(xiàn)出了持續(xù)連續(xù)下降的趨勢(shì)，迄今為止，我國(guó)信用卡發(fā)卡量的增速已下降至4.38%。

不僅于此，由于此前監(jiān)管利率的諸多限制，導(dǎo)致信用卡透支利率定價(jià)過(guò)高，更備受著眾多網(wǎng)友爭(zhēng)議。

8月20日，隨著全國(guó)最高人民法院發(fā)出民間借貸新規(guī)，簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)年利息高于15.4%，法律將不予保護(hù)。然而，信用卡市場(chǎng)年利率卻高達(dá)18.25%，但由于它是持牌金融機(jī)構(gòu)，完全不受影響，期間就引起了眾多網(wǎng)友的狂噴。

眾多網(wǎng)友紛紛高喊，“只許州官放火，不許百姓點(diǎn)燈”。銀行各種花樣的信用卡分期、信用貸，是不是該降低了，否則都超過(guò)高利貸了，良心不會(huì)痛么？

從最高人民法院發(fā)出民間借貸新規(guī)，再到日前央行松綁信用卡市場(chǎng)利率，看來(lái)眾網(wǎng)友的狂噴，真的是功不可沒(méi)了。

POS機(jī)銷(xiāo)量恐再次被引爆

只不過(guò)，在這場(chǎng)大變局中，最竊喜的是信用卡套現(xiàn)市場(chǎng)。

從成本的角度考慮，一旦信用卡透支利率下降，勢(shì)必將進(jìn)一步加大信用卡的套現(xiàn)市場(chǎng)。

據(jù)了解，在全國(guó)的40萬(wàn)億信用卡交易金額中，信用卡套現(xiàn)比例占了5%左右，這是什么概念？相當(dāng)于市場(chǎng)上有2萬(wàn)億的信用卡資金被用于套現(xiàn)，而在我國(guó)約100億的GDP總值中，信用卡套現(xiàn)總額貢獻(xiàn)了2%的GDP，這是何等的令人震驚！

在信用卡套現(xiàn)市場(chǎng)預(yù)期擴(kuò)容下，POS機(jī)市場(chǎng)則更為暗喜。

眾所周知，POS機(jī)一直是信用卡套現(xiàn)的好幫手。“幾乎所有第三方支付機(jī)構(gòu)都做線(xiàn)下信用卡套現(xiàn)，套現(xiàn)交易量至少占線(xiàn)下支付交易的70%。”

在信用卡市場(chǎng)預(yù)期擴(kuò)容之下，看來(lái)壓制已久的POS機(jī)銷(xiāo)量，“在這個(gè)moment，要爆了！”

截至2020年9月末，全國(guó)聯(lián)網(wǎng)POS機(jī)具數(shù)量為3359萬(wàn)戶(hù)，距離2018年歷史顛覆時(shí)刻的3415萬(wàn)戶(hù)，僅一步之遙。不難看出，前所未有的歷史顛覆即將面臨被刷新。

即便如今上百家POS代理商正驚現(xiàn)分潤(rùn)停發(fā)，但在信用卡套現(xiàn)市場(chǎng)預(yù)期急速擴(kuò)容下，POS圈最艱難的時(shí)刻，很可能將愈行愈遠(yuǎn)。

又是一年春，輕柔的陽(yáng)光正給大地送來(lái)一縷縷溫馨。